Cara Berinvestasi Jika Anda Khawatir Resesi Akan Datang

Cara Berinvestasi Jika Anda Khawatir Resesi Akan Datang
Bahkan pro tidak tahu apa yang terjadi. AP Photo / Richard Drew

Meskipun ekonomi AS terus berkembang serta tambahkan pekerjaan, berbicara dari resesi is semakin di udara karena sejumlah tanda-tanda yang mengkhawatirkan.

Investasi bisnis serta kepercayaan konsumen terpukul karena kegelisahan ekonomi yang tumbuh dan ketidakpastian atas perang perdagangan yang sedang berlangsung dengan China. Peringatan resesi pasar obligasi yang penting - dikenal sebagai kurva hasil terbalik - menakuti investor. Dan para pembuat kebijakan secara aktif mengambil langkah-langkah untuk meningkatkan perekonomian, seperti keputusan Federal Reserve baru-baru ini untuk menurunkan biaya pinjaman jangka pendek. Pemerintahan Trump bahkan mempertimbangkan pemotongan pajak gaji untuk mencegah penurunan.

Sebuah pertanyaan yang sering saya tanyakan sebagai profesor keuangan dan Pemegang chart CFA adalah apa yang harus dilakukan orang dengan uang mereka ketika ekonomi melambat atau dalam resesi, yang biasanya menyebabkan aset berisiko seperti saham menurun. Ketakutan menyebabkan banyak orang berlari ke bukit.

Tetapi jawaban singkatnya, bagi kebanyakan investor, adalah kebalikannya: Tetaplah pada rencana jangka panjang Anda dan abaikan fluktuasi pasar sehari-hari, betapapun menakutkannya mereka. Jangan mengambil kata saya untuk itu. Pendekatan investasi pasif yang teruji dan benar didukung oleh banyak bukti.

Sebagian besar dari kita memiliki uang yang berisiko

Sementara kita biasanya mengasosiasikan investasi dengan investor Wall Street dan hedge fund, kenyataannya sebagian besar dari kita memiliki saham di pasar keuangan dan naik turunnya mereka. Sekitar setengah dari keluarga Amerika memiliki saham baik secara langsung atau melalui kendaraan investasi institusional seperti reksa dana.

Sebagian besar kekayaan yang dipegang rata-rata orang Amerika dikelola oleh investor profesional yang merawatnya untuk kita. Tetapi pertumbuhan yang berkelanjutan dari rencana kontribusi pasti seperti 401 (k) s - yang mengharuskan orang untuk membuat pilihan tentang di mana menempatkan uang mereka - berarti keamanan finansial mereka semakin tergantung pada keputusan investasi mereka sendiri.

Sayangnya, kebanyakan orang bukanlah investor yang baik. Investor individu yang memperdagangkan saham berkinerja buruk di pasar - dan investor pasif - dengan margin yang lebar. Semakin banyak mereka berdagang, semakin buruk yang mereka lakukan.

Salah satu alasannya adalah karena rasa sakit kehilangan adalah tentang dua kali lebih kuat sebagai kesenangan dari keuntungan, yang mengarahkan orang untuk bertindak dengan cara yang kontraproduktif. Saat dihadapkan pada situasi yang mengancam, respons naluriah kita sering kali berlari atau bertarung. Tapi, seperti mencoba berlari lebih cepat dari beruang, keluar dari pasar setelah mengalami kerugian bukanlah ide yang baik. Ini sering menghasilkan penjualan dengan harga rendah dan membeli lebih tinggi kemudian, begitu tekanan pasar mereda.

Berita baiknya adalah Anda tidak perlu gelar Ph.D. di bidang keuangan untuk mencapai tujuan investasi Anda. Yang perlu Anda lakukan adalah mengikuti beberapa pedoman sederhana, didukung oleh bukti dan kearifan pasar yang diperoleh dengan susah payah.

Daftar investasi

Pertama-tama, jangan membuat gerakan terburu-buru karena obrolan yang berkembang tentang resesi atau segala perputaran liar di Wall Street.

Jika Anda memiliki rencana investasi yang solid, patuhi dan abaikan kebisingan. Untuk semua orang, ada baiknya memeriksa daftar periksa berikut untuk membantu memastikan Anda siap menghadapi badai apa pun di cakrawala.

  1. Tetapkan tujuan investasi yang jelas, terukur, dan dapat dicapai. Misalnya, tujuan Anda mungkin pensiun dalam 20 tahun dengan standar hidup Anda saat ini selama sisa hidup Anda. Tanpa tujuan yang jelas, orang sering mendekati jalan menuju ke sana sedikit demi sedikit dan berakhir dengan koleksi investasi beragam yang tidak melayani kebutuhan aktual mereka. Seperti legenda baseball Yogi Berra pernah berkata, "Jika kamu tidak tahu ke mana kamu pergi, kamu akan berakhir di tempat lain."

  2. Menilai seberapa besar risikonya kamu bisa mengambil. Ini akan tergantung pada cakrawala investasi Anda, keamanan pekerjaan dan sikap terhadap risiko. Aturan praktis yang baik adalah jika Anda hampir memasuki masa pensiun, Anda harus memiliki bagian lebih kecil dari aset berisiko dalam portofolio Anda. Jika Anda baru saja memasuki pasar kerja sebagai 20-sesuatu, Anda dapat mengambil risiko lebih karena Anda punya waktu untuk pulih dari penurunan pasar.

  3. Diversifikasikan portofolio Anda. Secara umum, aset berisiko seperti saham mengimbangi risiko itu dengan menawarkan pengembalian yang diharapkan lebih tinggi. Pada saat yang sama, aset yang lebih aman seperti obligasi cenderung naik ketika semuanya buruk, tetapi menawarkan keuntungan yang jauh lebih rendah. Namun, jika Anda menginvestasikan sebagian besar tabungan Anda dalam satu saham, Anda tidak diberi kompensasi atas risiko bahwa perusahaan akan bangkrut. Untuk menghilangkan risiko yang tidak dapat dikompensasi ini, diversifikasi portofolio Anda untuk memasukkan beragam kelas aset, seperti saham dan obligasi asing, dan Anda akan berada dalam posisi yang lebih baik untuk menahan penurunan.

  4. Jangan mencoba untuk memilih saham individu, identifikasi dana dikelola aktif berkinerja terbaik atau mengatur waktu pasar. Alih-alih, pertahankan portofolio yang beragam dari dana saham dan obligasi yang dikelola secara pasif. Dana yang telah dilakukan dengan baik di masa lalu mungkin tidak terus melakukannya di masa depan.

  5. Cari biaya rendah. Pengembalian di masa depan tidak pasti, tetapi biaya investasi pasti akan menggigit portofolio Anda. Untuk menekan biaya, berinvestasilah dalam dana indeks kapan pun memungkinkan. Dana ini melacak indeks pasar luas seperti Standard & Poor's 500 dan cenderung demikian memiliki biaya yang sangat rendah namun menghasilkan pengembalian yang lebih tinggi dari mayoritas dana yang dikelola secara aktif.

  6. Terus berikan kontribusi rutin untuk investasi Anda, bahkan selama resesi. Cobalah menyisihkan sebanyak yang Anda mampu. Banyak majikan bahkan cocok semua atau sebagian dari kontribusi pensiun pribadi Anda. Sayangnya, kebanyakan orang Amerika tidak cukup menabung untuk pensiun. Satu di 4 Amerika terdaftar dalam program kontribusi pasti yang disponsori oleh majikan tidak cukup menabung untuk mendapatkan kecocokan penuh dari pemberi kerja. Itu seperti membiarkan majikan Anda menyimpan sebagian dari gaji Anda.

  7. Ada satu pengecualian untuk saran saya tentang berdiri tepuk tangan. Anggaplah rencana jangka panjang Anda membutuhkan portofolio dengan 50% di saham AS, 25% di saham internasional dan 25% di obligasi. Setelah saham AS berjalan baik, bobot mereka dalam portofolio dapat meningkat banyak. Ini mengubah risiko portofolio Anda. Begitu setahun sekali, menyeimbangkan kembali portofolio Anda agar sesuai dengan target alokasi jangka panjang Anda. Melakukannya dapat membuat perbedaan besar dalam kinerja.

Ingatlah selalu rencana investasi Anda secara keseluruhan dan fokuslah pada tujuan jangka panjang portofolio Anda. Banyak penurunan pasar yang menakutkan dalam waktu nyata terlihat seperti gumpalan kecil pada grafik jangka panjang.

Cara Berinvestasi Jika Anda Khawatir Resesi Akan Datang
Warren Buffett tahu satu atau dua hal tentang berinvestasi. Foto AP / Nati Harnik

Turbulensi di depan

Dalam jangka panjang, pendekatan ini cenderung menghasilkan hasil yang lebih baik daripada mencoba mengalahkan pasar - yang mana bahkan pro cenderung mengalami kesulitan melakukan.

Investor miliarder, Warren Buffett memperagakan ini dengan mudah memenangkan taruhan bahwa dana indeks S&P 500 sederhana dapat mengalahkan portofolio dana lindung nilai - konon investor yang paling cerdas di luar sana, setidaknya dilihat dari tingginya biaya yang mereka kenakan.

Dalam kata-kata dari investor legendaris Benjamin Graham: "Masalah utama investor dan bahkan musuh terburuknya kemungkinan besar adalah dirinya sendiri." Graham, yang membimbing Buffett, berarti bahwa alih-alih membuat keputusan yang rasional, banyak investor membiarkan emosi mereka menjadi liar. Mereka membeli dan menjual ketika nyali mereka - bukannya kepala mereka - menyuruh mereka melakukannya.

Mencoba mengakali pasar mirip dengan judi dan itu tidak bekerja lebih baik daripada bermain lotre. Investasi pasif memang membosankan tetapi merupakan taruhan jangka panjang yang jauh lebih baik.

Tetapi jika Anda mengikuti pedoman ini dan kencangkan sabuk pengaman Anda, Anda akan bisa keluar dari turbulensi saat ini.

Tentang Penulis

Alexander Kurov, Profesor Keuangan dan Ketua Penelitian Fred T. Tattersall di Keuangan, West Virginia University

Artikel ini diterbitkan kembali dari Percakapan di bawah lisensi Creative Commons. Membaca Artikel asli.

Rekomendasi buku:

Modal di Twenty-First Century
oleh Thomas Piketty (Diterjemahkan oleh Arthur Goldhammer)

Modal di Twenty-First Century Hardcover oleh Thomas Piketty.In Modal di Abad ke-20, Thomas Piketty menganalisis kumpulan data unik dari dua puluh negara, mulai dari abad kedelapan belas, untuk menemukan pola ekonomi dan sosial utama. Namun tren ekonomi bukanlah tindakan Tuhan. Tindakan politik telah menahan ketidaksetaraan yang berbahaya di masa lalu, kata Thomas Piketty, dan mungkin melakukannya lagi. Sebuah karya ambisi, orisinalitas, dan keteguhan luar biasa, Modal di Twenty-First Century Mengorientasikan kembali pemahaman kita tentang sejarah ekonomi dan menghadapi kita dengan pelajaran yang menyedihkan hari ini. Temuannya akan mengubah debat dan menetapkan agenda pemikiran generasi berikutnya tentang kekayaan dan ketidaksetaraan.

Klik disini untuk info lebih lanjut dan / atau untuk memesan buku ini di Amazon.


Peruntungan Alam: Bagaimana Bisnis dan Masyarakat Berkembang dengan Investasi di Alam
oleh Mark R. Tercek dan Jonathan S. Adams.

Peruntungan Alam: Bagaimana Bisnis dan Masyarakat Berkembang dengan Berinvestasi di Alam oleh Mark R. Tercek dan Jonathan S. Adams.Apa sifat layak? Jawaban atas pertanyaan ini-yang secara tradisional telah dibingkai dalam lingkungan istilah-merevolusi cara kita melakukan bisnis. Di Nature Fortune, Mark Tercek, CEO The Nature Conservancy dan mantan bankir investasi, dan penulis sains Jonathan Adams berpendapat bahwa alam tidak hanya menjadi dasar kesejahteraan manusia, namun juga investasi komersial paling cerdas yang bisa dilakukan bisnis atau pemerintahan. Hutan, dataran banjir, dan terumbu tiram sering dilihat hanya sebagai bahan baku atau sebagai hambatan untuk dibersihkan atas nama kemajuan, sebenarnya sama pentingnya dengan kemakmuran masa depan kita sebagai teknologi atau inovasi hukum atau bisnis. Nature Fortune menawarkan panduan penting untuk kesejahteraan ekonomi dan lingkungan dunia.

Klik disini untuk info lebih lanjut dan / atau untuk memesan buku ini di Amazon.


Selain Kemarahan: Apa yang salah dengan perekonomian kita dan demokrasi kita, dan bagaimana memperbaikinya -- oleh Robert B. Reich

Kemarahan melampauiDalam buku ini tepat waktu, Robert B. Reich berpendapat bahwa tidak ada yang baik yang terjadi di Washington kecuali warga energi dan diselenggarakan untuk membuat tindakan memastikan Washington untuk kepentingan publik. Langkah pertama adalah untuk melihat gambaran besar. Kemarahan melampaui menghubungkan titik-titik, menunjukkan mengapa meningkatnya pangsa pendapatan dan kekayaan akan ke atas telah tertatih-tatih lapangan kerja dan pertumbuhan untuk orang lain, merusak demokrasi kita, menyebabkan Amerika menjadi semakin sinis terhadap kehidupan publik, dan banyak orang Amerika berbalik melawan satu sama lain. Dia juga menjelaskan mengapa usulan dari "hak regresif" mati salah dan menyediakan peta jalan yang jelas tentang apa yang harus dilakukan sebagai gantinya. Berikut adalah rencana aksi untuk semua orang yang peduli tentang masa depan Amerika.

Klik disini untuk info lebih lanjut atau untuk memesan buku ini di Amazon.


Perubahan ini Semuanya: Menempati Wall Street dan Gerakan 99%
oleh Sarah van Gelder dan staf YA! Majalah.

Perubahan ini Semuanya: Menempati Wall Street dan Gerakan 99% oleh Sarah van Gelder dan staf YA! Majalah.Ini Semua Perubahan menunjukkan bagaimana gerakan Occupy menggeser cara orang melihat diri mereka dan dunia, jenis masyarakat yang mereka percaya mungkin, dan keterlibatan mereka sendiri dalam menciptakan masyarakat yang bekerja untuk 99% dan bukan hanya 1%. Upaya untuk mengesampingkan gerakan yang terdesentralisasi dan cepat berkembang ini menyebabkan kebingungan dan kesalahan persepsi. Dalam buku ini, editor dari IYA NIH! Majalah menyatukan suara dari dalam dan luar demonstrasi untuk menyampaikan isu, kemungkinan, dan kepribadian yang terkait dengan gerakan Occupy Wall Street. Buku ini menampilkan kontribusi dari Naomi Klein, David Korten, Rebecca Solnit, Ralph Nader, dan lainnya, serta aktivis Occupy yang ada sejak awal.

Klik disini untuk info lebih lanjut dan / atau untuk memesan buku ini di Amazon.



enafarzh-CNzh-TWnltlfifrdehiiditjakomsnofaptruessvtrvi

ikuti InnerSelf di

facebook-icontwitter-iconrss-icon

Dapatkan Terbaru Dengan Email

{Emailcloak = off}